Nicht realisierte Gewinne: wie du eine Geldanlage buchst, die steigt, bevor du verkaufst

Kurz gesagt

Ein nicht realisierter Gewinn ist der Wertzuwachs einer Geldanlage, die du noch nicht verkauft hast; bei Wertpapieren heißt er auch nicht realisierter Kursgewinn, im Alltag einfach Buchgewinn. In der doppelten Buchführung wird er mit zwei ausgeglichenen Zeilen gebucht: die Geldanlage auf der Soll-Seite und ein Gegenkonto auf der Haben-Seite, in Cashfulness ein Ertragskonto. Dein gebuchtes Nettovermögen steigt, deine Liquidität nicht. Wenn du verkaufst, ändert sich die Form deines Vermögens, von Anteilen zu Geld auf dem Konto, nicht sein Wert.

Diese Seite gehört zu Lektion 8, der letzten, des kostenlosen Videokurses "Doppelte Buchführung Schritt für Schritt". Die Beträge sind Beispiele aus der Geschichte von Annas Familie, die wir durch den ganzen Kurs begleiten: dieselben wie im Video. Der Wechselkurs des Dollars ist erfunden, damit sich leicht rechnen lässt; der Verkauf des ETF und der Wertverlust des Autos sind angenommene Fälle außerhalb der Geschichte, und das sagen wir jedes Mal.

Die Lektion ansehen

Unten findest du die zwei Buchungen für Annas ETF, den Verkauf, der keinen neuen Kursgewinn erzeugt, die Dollar für die Reise, die keine Buchung brauchen, woher die Wechselkurse kommen, ein Wort zum Auto, den Weg des ganzen Kurses und am Ende eine Übung mit Lösung und das Transkript.

Reicher, aber nichts auf dem Konto

Am 30. April öffnet Anna den Depotauszug für ihren ETF. Dort steht: 10.800 €. Am 1. März waren es 10.000 €. Auf dem Girokonto ist in der Zwischenzeit nichts eingegangen.

Also: Ist Anna reicher, oder nicht?

Der nicht realisierte Kursgewinn

Ja, sie ist reicher. Aber auf eine andere Art als mit Geld auf dem Konto.

Der Wert des ETF ist gestiegen, und diese 800 € heißen nicht realisierter Kursgewinn, oder einfach Buchgewinn. Kursgewinn heißt: Der Wert ist gestiegen. Nicht realisiert heißt: Anna hat nicht verkauft. Der Buchgewinn existiert auf dem Papier, zum Datum des Depotauszugs.

Das Nettovermögen steigt; die Liquidität bleibt, wo sie ist.

Was Anna besitzt

Ein ETF ist ein börsengehandelter Fonds: Du kaufst und verkaufst ihn an der Börse, wie eine Aktie. Meist bildet er einen Index nach, also einen Korb: Der Korb kann aus Aktien bestehen, aus Anleihen, aus Rohstoffen, oder andere Märkte abbilden. Was Annas ETF nachbildet, spielt hier keine Rolle.

Wichtig ist, dass sich der Preis jeden Tag ändert, und dass Anna ihn aus einer Quelle mit Datum abliest: aus dem Depotauszug ihres Brokers (der Broker ist die Firma, die ihre Anteile verwahrt). In die Bücher kommt der Wert aus dem Depotauszug, zu seinem Datum: kein genauer Wert, den kennst du erst beim Verkauf.

Durch die Brille von Lektion 5 ist der ETF ein Vermögenswert+: etwas, das dir etwas einbringt, weil sein Wert wachsen kann.

Die Buchung vom 30. April

In Annas Büchern ist der ETF noch 10.000 € wert: Mit diesem Wert hat sie ihn am 1. März gebucht, bei der Bestandsaufnahme aus Lektion 6. Der Depotauszug sagt 10.800 €. Um die beiden Zahlen anzugleichen, braucht es eine Buchung mit zwei Zeilen.

30. April · V2, der Depotauszug sagt 10.800

Saldo des ETF: 10.000,00 + 800,00 = 10.800,00 €.

Und das Girokonto? Es kommt nicht vor. In dieser Buchung bewegt sich kein Euro.

Das Vorzeichen und die Regel

Warum so? Der ETF ist ein Vermögenswert, und ein Vermögenswert nimmt im Soll zu. Kursgewinne ist ein Ertragskonto, und Erträge nehmen im Haben zu.

In Cashfulness, der App, die ich für die Finanzen zu Hause in doppelter Buchführung gebaut habe, trägt die Soll-Zeile ein Pluszeichen und die Haben-Zeile ein Minuszeichen, sodass jede ausgeglichene Buchung null ergibt: Das ist eine Konvention der App. Ob ein Konto steigt oder sinkt, sagt aber seine Kontenfamilie, nicht das Vorzeichen.

Jetzt du: Was ändert sich, was nicht?

Der ETF steigt von 10.000 € auf 10.800 €. Was ändert sich, und was bleibt, wie es war?

Versuch zu antworten, bevor du weiterliest.

Der ETF, das Nettovermögen und der Gewinn im April ändern sich: alle drei plus 800. Das Girokonto nicht. Um die 800 € auszugeben, müsste Anna erst verkaufen, und zwar zu einem Preis, den heute niemand kennt.

Eine Entscheidung von Cashfulness, offen gesagt

Dass auch der Gewinn im April steigt, ist aber kein Naturgesetz. In Cashfulness läuft der Buchgewinn über die Gewinn- und Verlustrechnung: Er ist ein Ertrag des Monats, neben den Gehältern. Das ist eine Entscheidung des Produkts, und ich lege sie dir offen.

Andere Systeme buchen bestimmte Wertänderungen direkt ins Eigenkapital, und das sehen auch manche Rechnungslegungsregeln für Unternehmen vor. Der Gewinn des Monats bleibt dann unberührt.

Das Nettovermögen landet bei derselben Zahl: Nur der Weg ist ein anderer. Mit der Entscheidung von Cashfulness siehst du in Annas Gewinn- und Verlustrechnung zwei Dinge nebeneinander: was aus der Arbeit kommt, und was aus dem Markt kommt.

Am 31. Mai sinkt der Wert

Ein Monat vergeht. Am 31. Mai sagt der Depotauszug 10.500 €. In den Büchern steht der ETF bei 10.800 €: Der Wert ist also um 300 € gesunken. Dieselbe Buchung, nur mit vertauschten Seiten.

31. Mai · V3, der Depotauszug sagt 10.500

Saldo des ETF: 10.800,00 − 300,00 = 10.500,00 €.

Kursverluste ist ein Aufwand, also ein Wertverlust. Auch das steht nur auf dem Papier: Anna hat nichts verkauft, und vom Girokonto ist nichts abgegangen.

Und wenn Anna verkauft?

Jetzt ein angenommener Fall, außerhalb der Geschichte. Anna verkauft alles zu 10.500 €.

Gegenüber den 10.000 € vom Anfang hat sie 500 € verdient. Aber diese 500 € sind schon gebucht: plus 800 im April, minus 300 im Mai.

Annahme · Anna verkauft den ETF zu 10.500

Kein neuer Kursgewinn: Nichts wird doppelt gezählt. Ein Vermögenswert steigt, ein anderer sinkt um denselben Betrag, und das Nettovermögen ändert sich nicht. Es ändert sich die Form des Vermögens, von Anteilen zu Geld auf dem Konto. Das Vermögen selbst ändert sich nicht.

Gebühren und Steuern lasse ich hier weg, damit du den Mechanismus siehst. In Wirklichkeit gibt es sie, und ob und wann Steuern auf den Kursgewinn fällig werden, hängt davon ab, wo du lebst.

Die Dollar für die Reise

Zweiter Fall: Währungen. Am 22. April kauft Anna 1.000 Dollar für eine Reise. Ich nehme einen Kurs, mit dem sich leicht rechnen lässt, und er ist erfunden: Ein Dollar kostet 0,80 €. Also gehen 800 € vom Girokonto ab.

22. April · V1, 1.000 Dollar zu 0,80 €

Jedes Konto bleibt in seiner Währung: Im Dollarkonto liegen 1.000 Dollar, und die Buchung ist 800 € wert. 1.000 mal 0,80 ergibt 800. Beim Kauf ändert sich das Nettovermögen nicht: 800 € gehen hinaus, und Dollar im Wert von 800 € kommen herein.

Den Aufschlag der Bank auf den Wechselkurs lasse ich weg, also den Unterschied zwischen dem Marktkurs und dem Kurs, zu dem dir die Bank die Dollar verkauft, und auch die Gebühren. Bei einem echten Kauf würdest du beides bezahlen.

Der Dollar steigt, das Konto nicht

Einen Monat später ist ein Dollar 0,85 € wert, auch das ein erfundener Kurs.

Im Konto liegen weiter 1.000 Dollar. In seiner eigenen Währung hat sich das Konto nicht verändert, also gibt es keine Buchung. In Euro umgerechnet sind die 1.000 Dollar jetzt aber 850 € wert: Annas Nettovermögen, in Euro gerechnet, steigt um 50 €.

Hier liegt der Unterschied zum ETF.

Der ETF ist in Euro, und sein Wert in Euro hat sich geändert: Das wird gebucht. Das Dollarkonto steht in Dollar still: Es ändert sich nur die Umrechnung.

Durch die Brille von Lektion 5 ist das Dollarkonto ein Vermögenswert−: Es bringt keine Zinsen, es ist für die Reise da.

Im Nettovermögen, nicht im Gewinn

Und wo siehst du diese 50 €? In Cashfulness stehen sie im Nettovermögen, nicht in der Gewinn- und Verlustrechnung. Das ist eine zweite Entscheidung des Produkts, und ich lege sie genauso offen wie die erste. Ein Unternehmen würde sie meist als Währungsgewinn buchen.

Deshalb passen zwei von Annas Zahlen nicht zusammen: das Wachstum ihres Nettovermögens und ihr Gewinn im selben Zeitraum. Ein Teil des Unterschieds ist der Wechselkurs.

Annas Buchungen im April und Mai, der Reihe nach

April und Mai · die drei Buchungen der Lektion (erfundener Wechselkurs, ohne Aufschlag der Bank und ohne Gebühren)

Saldo des ETF: 10.000,00 + 800,00 − 300,00 = 10.500,00 €. Girokonto: keine Zeile am 30. April und am 31. Mai. Dass der Kurs auf 0,85 € steigt, steht nicht in der Tabelle: Es ist keine Buchung.

Woher die Wechselkurse kommen

Die echten Kurse in Cashfulness sind die Referenzkurse der Europäischen Zentralbank. Sie werden an Arbeitstagen aktualisiert, jeder mit seinem Datum.

Ein Referenzkurs ist nicht der Preis, zu dem du kaufst: Deine Bank verwendet ihren eigenen Kurs, und darin steckt ihr Aufschlag. Und die 0,85 € auf dieser Seite? Die sind erfunden, damit die Rechnung einfach bleibt. In Annas Bereich werden die Dollar mit dem echten Kurs des jeweiligen Tages umgerechnet.

Das Auto verliert an Wert, und niemand bucht es für dich

Dritter Fall, nur kurz. Manche Dinge verlieren an Wert, ohne dass ein Auszug es dir sagt, zum Beispiel das Auto.

Nehmen wir an, Annas Auto ist am Jahresende 2.000 € weniger wert als die 18.000 € vom 1. März. In Cashfulness bucht man diesen Rückgang als Abschreibung.

Annahme · das Auto am Jahresende

Auto: 18.000,00 − 2.000,00 = 16.000,00 €. Quelle: Gebrauchtwagenanzeigen, mit Datum. Vom Girokonto geht nichts ab.

Ein Unternehmen schreibt meist nach einem Plan ab, der vorher feststeht. Zu Hause ist es eine Schätzung: Du machst sie selbst, mit Gebrauchtwagenanzeigen und einem Datum. Abschreibung Auto ist ein Beispielkonto: In Annas Bereich gibt es dieses Konto nicht.

Annas Weg in acht Ideen

Hier endet der Kurs, und es lohnt sich, zurückzuschauen.

Der Satz zum Mitnehmen

Ein Wert kann sich ändern, ohne dass sich ein Euro bewegt. Die doppelte Buchführung hält das fest, mit zwei Seiten, einem Datum und einer Quelle.

So macht es Cashfulness

In Annas Bereich in Cashfulness zeigen sich die Vorgänge dieser Lektion an drei Stellen: auf der Seite "Konten", im Werkzeug "Geldanlagen aktualisieren" und im "Dashboard". Der Weg unten ist der am Computer.

• Der ETF im April. Auf der Seite "Konten" steht der ETF in der Gruppe "Vermögenswerte+", mit 10.800,00.
• Die Zeile vom 30. April. Öffne das Konto ETF, und da ist die Zeile ETF-Bewertung laut Depotauszug mit dem Datum 30. April: 800,00 im Soll. Unter der Zeile steht das Gegenkonto, Kursgewinne: die andere Seite der Buchung. Die Beschreibung nennt die Quelle, den Depotauszug.
• Kursgewinne unter den Erträgen. Auf der Seite "Konten" zeigt Kursgewinne 800,00 in der Gruppe "Erträge", unter "Passives Einkommen": Dort sammelt die App die Erträge, die aus deinem Besitz kommen statt aus der Arbeit.
• Im Mai. Der ETF steht bei 10.500,00, und Kursverluste zeigt 300,00 in der Gruppe "Aufwendungen".
• Der Handgriff: Geldanlagen aktualisieren. Du findest das Werkzeug in der Seitenleiste unter "Werkzeuge" (wenn die Seitenleiste auf "Kompakt" steht, stell sie auf "Vollständig"). Wähle die Geldanlage, und die Seite zeigt dir ihren "Wert in Cashfulness", also den Wert in deinen Büchern. Im Feld "Aktueller Wert von Broker/Bank" trägst du den Wert aus dem Depotauszug ein, bei "Referenzdatum" sein Datum. Das "Ergebnis" sagt dir, ob es ein Kursgewinn oder ein Kursverlust ist (die App schreibt Gewinn und Verlust in Großbuchstaben), und wie viel. Den Kurs lädt die App nicht selbst herunter: Du liest ihn bei deinem Broker ab.
• Das Gegenkonto wählst du. Im Abschnitt "Gegenkonto" wählst du das Konto: Kursgewinne für einen Wertzuwachs, Kursverluste für einen Wertverlust. Bevor du bestätigst, schau dir die "Transaktionsübersicht" an: zwei Zeilen mit demselben Betrag, auf den richtigen Seiten. Bei einem Wertzuwachs die Geldanlage im Soll und Kursgewinne im Haben; bei einem Wertverlust Kursverluste im Soll und die Geldanlage im Haben. Wenn es stimmt, drückst du "Bewertung bestätigen".
• Nettovermögen und Währungen. Im "Dashboard" erklärt das kleine i neben dem Nettovermögen die Veränderung. Dort steht, sie "umfasst auch die Wechselkursschwankungen, die nicht über die Gewinn- und Verlustrechnung laufen: Deshalb stimmt sie nicht mit dem Gewinn überein."

Die Kurse, mit denen die App Konten in fremder Währung umrechnet, sind die Referenzkurse der Europäischen Zentralbank, jeder mit seinem Datum: Deshalb sind die 1.000 Dollar in Annas Bereich weder 800 € noch 850 € wert, sondern so viel, wie der echte Kurs des Tages sagt.

Was allgemeines Prinzip ist und was eine Entscheidung von Cashfulness

Allgemeine Prinzipien

• Jede gebuchte Wertänderung hat mindestens zwei Zeilen, und die Summe Soll ist gleich der Summe Haben. Ein Vermögenswert, der steigt, steht im Soll, einer, der sinkt, im Haben; Erträge nehmen im Haben zu, Aufwendungen im Soll.
• Solange du nicht verkaufst, ist ein nicht realisierter Gewinn kein Geld, das du ausgeben kannst. Wenn du verkaufst, ändert sich die Form deines Vermögens, nicht sein Wert, und der schon gebuchte Kursgewinn wird nicht ein zweites Mal gezählt.
• Der Wert einer Geldanlage ist der Wert aus einer Quelle zu einem Datum, meistens dem Depotauszug. Der Wert eines Gegenstands ohne Börsenkurs, wie eines Autos, ist eine belegte Schätzung zum Stichtag, kein genauer Wert.
• Ein Fremdwährungskonto ändert sich in seiner eigenen Währung nicht, wenn sich der Wechselkurs ändert: Es ändert sich seine Umrechnung in Euro.
• Ein Referenzkurs ist eine Information: Deine Bank verwendet ihren eigenen Kurs mit ihrem Aufschlag, manchmal kommen Gebühren dazu.

Entscheidungen von Cashfulness

• Das Vorzeichen der Zeile: Plus für Soll und Minus für Haben. Das ist eine Konvention der App: Ob ein Konto steigt oder sinkt, sagt seine Kontenfamilie.
• Nicht realisierte Kursgewinne und Kursverluste laufen über die Gewinn- und Verlustrechnung, als Erträge und Aufwendungen des Zeitraums. Andere Systeme und manche Rechnungslegungsregeln für Unternehmen buchen bestimmte Neubewertungen direkt ins Eigenkapital. Das deutsche Handelsgesetzbuch (HGB) geht für Unternehmen noch weiter: Nach dem Realisationsprinzip (§ 252 Abs. 1 Nr. 4 HGB) werden Gewinne nur berücksichtigt, wenn sie am Abschlussstichtag realisiert sind, und Vermögensgegenstände stehen höchstens mit ihren Anschaffungskosten in der Bilanz (§ 253 Abs. 1 Satz 1 HGB). Ein Wertzuwachs über den Kaufpreis hinaus wird dort also gar nicht gebucht, solange nicht verkauft ist. Gerade deshalb sagen wir offen, dass Cashfulness für die Finanzen zu Hause einen anderen Weg geht.
• Eine Wechselkursdifferenz auf einem Fremdwährungskonto erzeugt keine Buchung: Du siehst sie im Nettovermögen, umgerechnet in deine Hauptwährung, nicht in der Gewinn- und Verlustrechnung. Ein Unternehmen würde sie normalerweise als Währungsgewinn oder Währungsverlust buchen. Nach HGB werden Posten in fremder Währung am Abschlussstichtag zum Devisenkassamittelkurs umgerechnet (§ 256a HGB); bei einer Restlaufzeit von höchstens einem Jahr, wie bei einem Guthaben in Dollar, gelten Realisationsprinzip und Anschaffungskostengrenze dabei ausdrücklich nicht, auch ein noch nicht realisierter Gewinn wird also gezeigt.
• Die Wechselkurse der App sind die Referenzkurse der Europäischen Zentralbank, mit ihrem Datum.
• Die Brille Vermögenswerte+ und Vermögenswerte−: Bringt es etwas ein oder nicht. Hier ist der ETF ein Vermögenswert+; das Dollarkonto, das keine Zinsen bringt, und das Auto sind Vermögenswerte−.

Was du selbst entscheidest

• Wie oft du den Wert deiner Geldanlagen aktualisierst: immer dann, wenn du einen Depotauszug mit Datum hast.
• Welche Quelle du für die Schätzung des Autos nimmst, und wie vorsichtig du schätzt.
• Wie die Konten heißen: hier Kursgewinne, Kursverluste, Dollarkonto. Die doppelte Buchführung schreibt keine Namen vor.

Gebühren, Aufschlag der Bank und Steuern sind weggelassen, damit der Mechanismus sichtbar wird. Die Beträge und die Wechselkurse sind Beispiele. Diese Seite ist keine Finanz- oder Steuerberatung.

Häufige Fragen

Muss ich auf einen nicht realisierten Gewinn Steuern zahlen?

Ob und wann Steuern auf Kursgewinne fällig werden, hängt davon ab, wo du lebst. In manchen Ländern zahlst du erst beim Verkauf, in anderen auch schon vorher, und in manchen sind private Kursgewinne unter bestimmten Bedingungen steuerfrei. Für deine Situation zählen die Regeln deines Landes und die Art deines Depots: Frag im Zweifel einen Steuerberater.

Wie oft soll ich den Wert meines ETF aktualisieren?

Immer dann, wenn du eine Zahl mit Quelle und Datum hast, meistens den Depotauszug deines Brokers. Einmal im Monat oder einmal im Quartal reicht, um dein Nettovermögen zu verfolgen. In Cashfulness kann jede Geldanlage ihren eigenen Rhythmus haben, von wöchentlich bis jährlich, und das Werkzeug "Geldanlagen aktualisieren" zeigt dir, welche fällig sind.

Wenn der Dollar steigt, warum sehe ich in Cashfulness keinen Ertrag?

Weil sich die Dollar auf dem Konto nicht verändert haben: Es sind immer noch dieselben, und es gibt nichts zu buchen. Es ändert sich nur ihr Wert, umgerechnet in Euro. Cashfulness zeigt ihn im Nettovermögen, nicht in der Gewinn- und Verlustrechnung. Das ist eine Entscheidung des Produkts: Ein Unternehmen würde dieselbe Veränderung als Währungsgewinn buchen.

Transkript der Lektion

Der Text von Lektion 8, so wie er im Video gesprochen wird. Die Zahlen sind dieselben wie im Video.

Am 30. April öffnet Anna den Depotauszug für ihren ETF. Dort steht: 10.800 Euro. Am 1. März waren es 10.000. Auf dem Girokonto ist in der Zwischenzeit nichts eingegangen. Also: Ist Anna reicher, oder nicht?

Ja, sie ist reicher. Aber auf eine andere Art als mit Geld auf dem Konto. Der Wert des ETF ist gestiegen. Diese 800 Euro heißen nicht realisierter Kursgewinn, oder einfach Buchgewinn. Kursgewinn heißt: Der Wert ist gestiegen. Nicht realisiert heißt: Anna hat nicht verkauft. Der Buchgewinn existiert auf dem Papier, zum Datum des Depotauszugs. Das Nettovermögen steigt. Die Liquidität bleibt, wo sie ist.

Zuerst ein Wort dazu, was Anna besitzt. Ein ETF ist ein börsengehandelter Fonds. Du kaufst und verkaufst ihn an der Börse, wie eine Aktie. Meist bildet er einen Index nach, also einen Korb. Der Korb kann aus Aktien bestehen, aus Anleihen, aus Rohstoffen, oder andere Märkte abbilden. Was Annas ETF nachbildet, spielt hier keine Rolle. Wichtig ist: Der Preis ändert sich jeden Tag. Und Anna liest ihn aus einer Quelle mit Datum ab: aus dem Depotauszug ihres Brokers. Der Broker ist die Firma, die ihre Anteile verwahrt.

In Annas Büchern ist der ETF noch 10.000 wert. Mit diesem Wert hat sie ihn am 1. März gebucht. Der Depotauszug sagt 10.800. Um die beiden Zahlen anzugleichen, braucht es eine Buchung mit zwei Zeilen. ETF, 800 auf der Soll-Seite: ein Vermögenswert, der wächst. Kursgewinne, 800 auf der Haben-Seite: ein Ertrag, der wächst. Summe Soll 800, Summe Haben 800. Und das Girokonto? Es kommt nicht vor. In dieser Buchung bewegt sich kein Euro.

Jetzt du. Der ETF steigt von 10.000 auf 10.800. Was ändert sich, und was bleibt, wie es war? Denk kurz nach.

Der ETF ändert sich: plus 800. Das Nettovermögen und der Gewinn im April ändern sich auch: beide plus 800. Das Girokonto nicht: null. Um die 800 Euro auszugeben, müsste Anna erst verkaufen. Und zwar zu einem Preis, den heute niemand kennt.

Dass auch der Gewinn im April steigt, ist aber kein Naturgesetz. Ich habe Cashfulness gebaut, die App für die Finanzen zu Hause in doppelter Buchführung. Dort läuft der Buchgewinn über die Gewinn- und Verlustrechnung. Er ist ein Ertrag des Monats, neben den Gehältern. Das ist eine Entscheidung des Produkts, und ich lege sie dir offen. Andere Systeme buchen bestimmte Wertänderungen direkt ins Eigenkapital. Das sehen auch manche Rechnungslegungsregeln für Unternehmen vor. Der Gewinn des Monats bleibt dann unberührt. Das Nettovermögen landet bei derselben Zahl. Nur der Weg ist ein anderer. Mit der Entscheidung von Cashfulness siehst du in Annas Gewinn- und Verlustrechnung zwei Dinge nebeneinander. Was aus der Arbeit kommt. Und was aus dem Markt kommt.

Ein Monat vergeht. Am 31. Mai sagt der Depotauszug 10.500. In den Büchern steht der ETF bei 10.800. Der Wert ist also um 300 gesunken. Dieselbe Buchung, nur mit vertauschten Seiten. Kursverluste, 300 auf der Soll-Seite: ein Aufwand, also ein Wertverlust. ETF, 300 auf der Haben-Seite: Der Vermögenswert sinkt. Auch das steht nur auf dem Papier. Anna hat nichts verkauft, und vom Girokonto ist nichts abgegangen.

Jetzt ein angenommener Fall, außerhalb der Geschichte. Anna verkauft alles zu 10.500. Gegenüber den 10.000 vom Anfang hat sie 500 verdient. Aber diese 500 sind schon gebucht: plus 800 im April, minus 300 im Mai. Beim Verkauf steigt das Girokonto um 10.500, auf der Soll-Seite. Und der ETF geht auf null, 10.500 auf der Haben-Seite. Kein neuer Kursgewinn. Es ändert sich die Form des Vermögens, von Anteilen zu Geld auf dem Konto. Das Vermögen selbst ändert sich nicht. Gebühren und Steuern lasse ich hier weg, damit du den Mechanismus siehst. In Wirklichkeit gibt es sie. Ob und wann Steuern auf den Kursgewinn fällig werden, hängt davon ab, wo du lebst.

Hier sind dieselben Vorgänge in Annas Bereich, in Cashfulness. Unter den Konten steht der ETF bei 10.800. Ich öffne seine Buchungen. Die Zeile vom 30. April hat ihr Datum und eine Beschreibung, die die Quelle nennt: den Depotauszug. Es ist eine Buchung mit zwei Zeilen, ETF und Kursgewinne. Das Girokonto kommt darin nicht vor. Das Konto Kursgewinne, unter den Erträgen, zeigt 800. Ende Mai steht der ETF bei 10.500. Und das Konto Kursverluste, unter den Aufwendungen, zeigt 300.

Der Handgriff hinter dieser Buchung ist kurz. Unter den Werkzeugen von Cashfulness gibt es die Seite Geldanlagen aktualisieren. Ich wähle den ETF, und die App zeigt mir seinen Wert in den Büchern. Ich trage den Wert aus dem Depotauszug ein, mit seinem Datum. Die App rechnet die Differenz aus. Sie sagt mir, ob es ein Kursgewinn oder ein Kursverlust ist. Dann bereitet sie die zwei Zeilen vor, schon ausgeglichen. Kurse lädt die App nicht selbst herunter. Den Wert liest du bei deinem Broker ab und trägst ihn mit dem Datum des Depotauszugs ein.

Zweiter Fall: Währungen. Am 22. April kauft Anna 1.000 Dollar für eine Reise. Ich nehme einen Kurs, mit dem sich leicht rechnen lässt: Ein Dollar kostet 0,80 Euro. Also gehen 800 Euro vom Girokonto ab. Die Buchung: Dollarkonto, 800 Euro auf der Soll-Seite. Im Konto selbst liegen 1.000 Dollar. Girokonto, 800 Euro auf der Haben-Seite. Den Aufschlag der Bank auf den Wechselkurs lasse ich weg. Das ist der Unterschied zwischen dem Marktkurs und dem Kurs, zu dem dir die Bank die Dollar verkauft. Auch die Gebühren lasse ich weg. Bei einem echten Kauf würdest du beides bezahlen.

Einen Monat später ist ein Dollar 0,85 Euro wert. Im Konto liegen weiter 1.000 Dollar. In seiner eigenen Währung hat sich das Konto nicht verändert. Also gibt es keine Buchung. In Euro umgerechnet sind die 1.000 Dollar jetzt aber 850 Euro wert. Annas Nettovermögen, in Euro gerechnet, steigt um 50 Euro. Hier liegt der Unterschied zum ETF. Der ETF ist in Euro, und sein Wert in Euro hat sich geändert: Das wird gebucht. Das Dollarkonto steht in Dollar still. Es ändert sich nur die Umrechnung.

Und wo siehst du diese 50 Euro? In Cashfulness stehen sie im Nettovermögen, nicht in der Gewinn- und Verlustrechnung. Das ist eine zweite Entscheidung des Produkts, und ich lege sie genauso offen wie die erste. Ein Unternehmen würde sie meist als Währungsgewinn buchen. Deshalb passen zwei von Annas Zahlen nicht zusammen: das Wachstum ihres Nettovermögens und ihr Gewinn im selben Zeitraum. Ein Teil des Unterschieds ist der Wechselkurs.

Die echten Kurse in der App sind die Referenzkurse der Europäischen Zentralbank. Sie werden an Arbeitstagen aktualisiert, jeder mit seinem Datum. Ein Referenzkurs ist eine Information. Er ist nicht der Preis, zu dem du kaufst. Deine Bank verwendet ihren eigenen Kurs, und darin steckt ihr Aufschlag. Und meine 0,85? Die habe ich erfunden, damit die Rechnung einfach bleibt. In Annas Bereich werden die Dollar mit dem echten Kurs des jeweiligen Tages umgerechnet.

Dritter Fall, nur kurz. Manche Dinge verlieren an Wert, ohne dass ein Auszug es dir sagt. Zum Beispiel das Auto. Nehmen wir an, Annas Auto ist am Jahresende 2.000 Euro weniger wert. Am 1. März war es 18.000 Euro wert. In Cashfulness bucht man diesen Rückgang als Abschreibung. Abschreibung Auto, ein Aufwand, 2.000 auf der Soll-Seite. Auto, 2.000 auf der Haben-Seite. Vom Girokonto geht nichts ab. Ein Unternehmen schreibt meist nach einem Plan ab, der vorher feststeht. Zu Hause ist es eine Schätzung. Du machst sie selbst, mit Gebrauchtwagenanzeigen und einem Datum.

Hier endet der Kurs, und es lohnt sich, zurückzuschauen. Anna hat mit 80 Euro angefangen, die für Lucas Fitnessstudio abgegangen sind. Und mit einer Frage: wofür? Sie hat entdeckt, dass jeder Vorgang mindestens zwei Konten berührt. Und dass Soll und Haben von der Kontenfamilie abhängen, nicht davon, ob Geld hereinkommt oder hinausgeht. Sie hat das Foto gemacht, die Bilanz. Dann hat sie den Film angesehen, die Gewinn- und Verlustrechnung: Von 650 Euro Rate waren nur 150 Aufwand. Sie hat sich ihren Besitz angeschaut. Bei jedem Stück hat sie gefragt: Bringt es mir etwas ein, oder nutze ich es? Sie hat ihren Ausgangspunkt auf den 1. März gelegt. Sie hat beim Abstimmen 18 Euro gefunden. Und heute hat sie gesehen, dass sich der Wert bewegt, auch wenn das Konto stillsteht.

Wenn du von heute einen Satz behältst, dann diesen. Ein Wert kann sich ändern, ohne dass sich ein Euro bewegt. Und die doppelte Buchführung hält das fest, mit zwei Seiten, einem Datum und einer Quelle. Jetzt bist du dran. Mach in Cashfulness deine eigene Standortbestimmung. Das ist deine genaue Position von heute. Stell dir die genaue Position eines Bootes auf der Seekarte vor, mit der Uhrzeit daneben. Fang mit dem Foto an, wie Anna. Und lass die App jede Buchung ausgeglichen halten. Der Link ist in der Beschreibung. Wenn du mehr Erklärungen möchtest oder tiefer einsteigen willst, schreib es in die Kommentare. Ich mache gern neue Videos für alle, die mehr über die doppelte Buchführung und über Cashfulness lernen wollen. Danke, dass du diesen Weg mit mir gegangen bist.

Die vorherige Lektion

Lektion 7 · 18 € fehlen: Kontenabstimmung mit dem Kontoauszug, einfach erklärt. Annas Bücher sagen 6.370 €, die Bank sagt 6.352 €. Diese 18 € werden nicht zurechtgebogen: Sie werden erklärt, Zeile für Zeile, bis jede Differenz einen Namen hat.

Der ganze Kurs

Das ist die letzte Lektion. Doppelte Buchführung Schritt für Schritt: alle Lektionen, von Lucas Fitnessstudio bis zu Annas ETF, jede mit ihrem Video, den Zahlen in Tabellen und dem Transkript.

Und wenn du jetzt die App selbst kennenlernen willst, Bildschirm für Bildschirm: Der nächste Schritt ist der Kurs Cashfulness Schritt für Schritt.

Buche selbst: drei Depotauszüge nach Mai

Drei Fälle außerhalb der Geschichte, mit Zahlen, die für die Übung erfunden sind. Wir fangen dort an, wo Anna am 31. Mai angekommen ist: Der ETF ist in ihren Büchern 10.500,00 € wert, und im Dollarkonto liegen 1.000,00 $, gekauft zu 0,80 €.

1. Am 30. Juni sagt der Depotauszug des ETF 10.900,00 €.
2. Am 31. Juli sagt der Depotauszug des ETF 10.250,00 €.
3. Am 31. Juli ist ein Dollar 0,90 € wert.

Fülle für jeden Fall eine Zeile des Arbeitsblatts aus: die Differenz, ihren Namen und die Buchung, wenn es eine braucht. Die Lösung ist unten versteckt: Schau sie dir erst danach an.

Das Arbeitsblatt

Lösung

Das ausgefüllte Arbeitsblatt

Fall	Wert in den Büchern	Neuer Wert	Differenz	Was es ist	Soll	Haben
1 · 30. Juni, ETF	10.500,00 €	10.900,00 €	+400,00 €	nicht realisierter Kursgewinn	ETF 400,00 €	Kursgewinne 400,00 €
2 · 31. Juli, ETF	10.900,00 €	10.250,00 €	−650,00 €	nicht realisierter Kursverlust	Kursverluste 650,00 €	ETF 650,00 €
3 · 31. Juli, Dollar	1.000,00 $	1.000,00 $	0,00 $	nichts zu buchen

Im Fall 2 ist der Wert in den Büchern 10.900, nicht 10.500: Nach der Buchung vom Juni startet der ETF dort. Das ist die Falle der Übung.

Im Fall 3 hat sich das Konto in Dollar nicht bewegt: keine Buchung. In Euro umgerechnet sind die 1.000 Dollar 1.000 × 0,90 = 900,00 € wert: 100 € mehr als beim Kauf, 50 € mehr als die 850 € vom Monat davor. In Cashfulness siehst du diese Differenz im Nettovermögen, nicht in der Gewinn- und Verlustrechnung.

Das Girokonto kommt nie vor: Keiner der drei Fälle bewegt einen Euro.

Seit dem 1. März hat Annas ETF diesen Weg gemacht: 10.000 + 800 − 300 + 400 − 650 = 10.250,00 €. Wenn sie zu 10.250 verkaufen würde, wäre der Kursgewinn von 250 € schon vollständig gebucht.

In "Geldanlagen aktualisieren": Im Fall 1 ist das Gegenkonto Kursgewinne, im Fall 2 Kursverluste. Prüfe in der Übersicht vor dem Bestätigen, dass die zwei Zeilen denselben Betrag haben und auf den Seiten der Tabelle oben stehen.

Ich habe Cashfulness gebaut, um die Finanzen zu Hause in doppelter Buchführung zu führen. Wenn du deine Geldanlagen mit Datum und Quelle aktuell halten willst: "Geldanlagen aktualisieren" rechnet die Differenz zum Depotauszug aus und bereitet die zwei Zeilen ausgeglichen vor; du wählst das Gegenkonto und prüfst die Übersicht. Der erste Schritt ist das Foto von heute, wie bei Anna: deine Standortbestimmung, deine genaue Position von heute.

Mach deine Standortbestimmung in Cashfulness

Quellen

• Europäische Zentralbank, Euro foreign exchange reference rates (Seite auf Englisch): Die Referenzkurse werden nur zur Information veröffentlicht und an Arbeitstagen aktualisiert; der US-Dollar ist eine der Währungen.
• Handelsgesetzbuch, § 252 HGB, Allgemeine Bewertungsgrundsätze, Abs. 1 Nr. 4: Gewinne sind nur zu berücksichtigen, wenn sie am Abschlussstichtag realisiert sind.
• Handelsgesetzbuch, § 253 HGB, Zugangs- und Folgebewertung, Abs. 1 Satz 1: Vermögensgegenstände sind höchstens mit den Anschaffungs- oder Herstellungskosten anzusetzen, vermindert um die Abschreibungen.
• Handelsgesetzbuch, § 256a HGB, Währungsumrechnung: Posten in fremder Währung werden am Abschlussstichtag zum Devisenkassamittelkurs umgerechnet; bei einer Restlaufzeit von einem Jahr oder weniger gelten Realisationsprinzip und Anschaffungskostengrenze nicht.
• IFRS Foundation, IAS 21 The Effects of Changes in Foreign Exchange Rates: wie Unternehmen die Auswirkungen von Wechselkursänderungen in ihren Abschlüssen zeigen.
• IFRS Foundation, IFRS 9 Financial Instruments: finanzielle Vermögenswerte zum beizulegenden Zeitwert, über die Gewinn- und Verlustrechnung oder über das sonstige Ergebnis.
• Die Beispiele stammen aus der Geschichte von Annas Familie, die für den Kurs "Doppelte Buchführung Schritt für Schritt" entwickelt wurde: Jede Buchung ist geprüft, mit Summe Soll gleich Summe Haben.

Vittorio Giusti ist Ökonom und Psychologe und hat Cashfulness gebaut.